1 緊急資金繰り対策 福井商工会議所 平成 21 年１１月２６日 松岡会計事務所 平野太一

2 会社を利益体質にする事が重要！！ 緊急資金繰り対策とは？ 資金繰りがさらに 悪化してしまう！ 新しい借入れにより 支払いが増加 経営改善しないと … 融資を受けるだけでは問題を先送りにするだ け …

3 経営改善に向けた基本的な考え方 経営改善をするには、自社の現状を知らないとできな い！ 売上は伸びて るのか？？ 毎月の人件費 はいくら だ？？ 毎月の返済額 は？ 利益率はど うなって る？

4 変動損益計算書を使って現状を把握す る！ 売上高の増減に比例して変動する費用（材料費、商 品仕入高、外注費等） 売上高の増減にかかわらず変動しない費用（人件費、 地代家賃、減価償却費等） 全ての費用を、売上に伴って増減するか否かによ り、「変動費」と「固定費」に分けて表示した損 益計算書 粗利益 会社の利益 売上高 2,500 （ 100 % ） 変動費 1,500 （ 60% ） 限界利益 1,000 （ 40% ） 固定費 700 経常利益 300 変動損益計算書とは 変動損益計算書では、正確な業績を把握することができる！

5 売上高 2,500 変動費 1,500 限界利益 1,000 固定費 700 資金の流れ 利益と資金の関係 （うち減価償却 費 180 ） 経常利益 300 （ 40% ） +300 利益＝資金の増加となる？？

6 減価償却費について 減価償却費とは、固定資産等を購入した場合に、購入金 額を 一定の年数にわたって費用としたものをいいます 購入時 1 年目 2 年目 3 年目 …… 10 年目 減価償却費ー 180 資金 -1,800 ーーーー ↑ 資金は購入時の 1,800 しか支出されない！ あとは費用が計上されるだけ

7 売上高 2,500 変動費 1,500 限界利益 1,000 固定費 700 利益と資金の関係 （借入返 済） （資金増 減） 利益＝資金の増加とは限らない！！ 損益計算書の利 益の計算には、 借入金の返済は 含まれていな い！！ 損益計算書では 見えない部分 （うち減価償却 費 費用ではあるが 実際に資金の流 出はない！ 180 ） 経常利益 300 （ 40% ） +300 ＋ 480 資金の流れ

8 売上高 2,500 変動費 1,500 限界利益 1,000 固定費 700 （借入返 済） （資金増 減） （ うち減価償却費 売上高 2,500 変動費 1,500 限界利益 1,000 固定費 700 （借入返 済） （資金増 減） 実際には法人税の支払いが生じるため … 資金のマイナスはさらに大きく なる 法人税 経常利益 300 （うち減価償却 費 +180 経常利益 300 税引後利益 ） （ 40% ） +300 （ 40% ）

9 ３６０ 減価償却費 １８０ 経常利益 ３００ 法人税 １２０ 資金マイナス部分 ２４０ 資金がマイナスにならないためには利益を拡大し （税引後利益＋減価償却費）≧借入返済の必要があ る！ 利益が足りない 借入返済 ６００ 税引後利益 １８０

10 必要利益 （必要経常利 益） 経常利益 ７００ 法人税 ２８０ 税引後利益 ４２０ 返済をまかなうため の最低限の経常利益 ±０±０ （参考） ÷ （１－法人税率４０％） ÷ ６０％ 減価償却費 １８０ 借入返済 ６００

11 利益をアップさせるには、一般的に３つの方法が考えられる 売 上 の 拡 大 限界利益率の向上（限界利益の拡 大） 固 定 費 の 見 直 し 利 益 ア ッ プ

12 売上高 2,500 変動費 1,500 限界利益 1,000 固定費 700 （借入返 済） （資金増 減） （うち減価償却 費 売上高 変動費 限界利益 固定費 700 （借入返 済） （資金増 減） （うち減価償却 費 どれだけ売上を拡大させるのか？ 必要利益を満たすには売上高 1,000 の拡大が必要 法人税 税引後利益 ） 経常利益 ） 法人税 税引後利益 経常利益 700 （ 40% ） 1,400 3,500 1,100 1,400÷40%

13 売上高 2,500 変動費 1,500 限界利益 1,000 固定費 700 （借入返 済） （資金増 減） （うち減価償却 費 売上高 変動費 限界利益 固定費 700 （借入返 済） （資金増 減） （うち減価償却 費 どれだけ限界利益率を向上させるの か？ 2,500 1,400 1,100 必要利益を満たすには 限界利益率１６％の向上が必要 法人税 税引後利益 ） 経常利益 ） 法人税 税引後利益 経常利益 （ 56 % ） 700 1,400 2, （ 40 % ）

14 売上高 2,500 変動費 1,500 限界利益 1,000 固定費 700 （借入返 済） （資金増 減） （うち減価償却 費 売上高 変動費 限界利益 固定費 （借入返 済） （資金増 減） （うち減価償却 費 固定費をいくら見直すの か？ 2,500 1,000 1,500 必要利益を満たすには固定費 400 の削減が必要 法人税 税引後利益 ） 経常利益 ） 法人税 税引後利益 経常利益 700 （ 40% ）

15 借換えとは？ 600 返済済み 返済残高 1,800 返済期間 残り 3 年 360 返済残高 1,800 返済期間 残り 5 年 既存の借入金を新規の借入金で返済すること 返済期間を長くすることで返済額を抑えることができる 返済のため同額を 新たに借入れる

16 経常利益 ３００ 法人税 １２０ 税引後利益 １８０ 返済額を減額することで必要利益を圧縮可 能 ±０±０ 減価償却費 １８０ 借入返済 ３６０ （参考） ÷ （１－法人税率４０％） ÷ ６０％

17 売上高 2,500 変動費 1,500 限界利益 1,000 固定費 700 （借入返 済） （資金増 減） （うち減価償却 費 売上高 変動費 限界利益 固定費 700 （借入返 済） （資金増 減） （うち減価償却 費 現状との比較 現状でも資金はマイナスにならない！ 法人税 税引後利益 ） 経常利益 ） 法人税 税引後利益 経常利益 300 （ 40% ） 1,000 2,500 1,

18 まと め 資 金 繰 り 安 定 売 上 の 拡 大 限界利益率の向上（限界利益の拡大） 固 定 費 の 見 直 し 利 益 ア ッ プ 利益体質にする！ !